來源：金融時報客戶端

近日，金融監(jiān)管總局多個司局公開發(fā)布文章，圍繞學習貫徹中央金融工作會議精神，從銀行檢查、非銀檢查、公司治理、行政處罰、統(tǒng)計監(jiān)測等業(yè)務(wù)角度，詳細闡述了如何強化“五大監(jiān)管”，進一步提升金融監(jiān)管有效性。

嚴控銀行機構(gòu)違規(guī)放貸、嚴查違規(guī)增加地方政府隱性債務(wù) 

金融監(jiān)管總局銀行檢查局在《深學篤行 踔厲奮發(fā) 在新征程上展現(xiàn)銀行檢查新作為》一文中指出，要守牢不發(fā)生系統(tǒng)性金融風險底線，嚴格執(zhí)法敢于亮劍，有效防范化解金融風險。

其中，要突出重點機構(gòu)和業(yè)務(wù)。要緊盯中小銀行機構(gòu)風險，堅持快發(fā)現(xiàn)和穩(wěn)處理相結(jié)合，向中小銀行機構(gòu)傾斜配置檢查資源，以查促改，加快改革化險進程。加強對房地產(chǎn)調(diào)控政策落實情況的檢查，引導銀行機構(gòu)支持“三大工程”建設(shè)，全力支持房地產(chǎn)平穩(wěn)健康向新發(fā)展模式轉(zhuǎn)型。重點關(guān)注地方政府融資平臺新增貸款合規(guī)性，嚴控銀行機構(gòu)違規(guī)放貸、嚴查違規(guī)增加地方政府隱性債務(wù)。

緊盯“三個關(guān)鍵”。深入整治金融市場亂象，聚焦影響金融穩(wěn)定的“關(guān)鍵事”、造成重大金融風險的“關(guān)鍵人”、破壞市場秩序的“關(guān)鍵行為”，重點關(guān)注股東行為、高管履職、關(guān)聯(lián)交易、負債業(yè)務(wù)、大額授信、異地投資、資管和其他表外業(yè)務(wù)等。對重大違法違規(guī)問題堅決零容忍，做到應(yīng)罰盡罰、罰沒并重、雙罰并舉，對重大金融風險制造者從嚴從重處罰。 

聚焦股東股權(quán)、關(guān)聯(lián)交易等實質(zhì)性風險部署開展專項檢查 

金融監(jiān)管總局非銀檢查局在《擊鼓催征穩(wěn)馭舟，奮楫揚帆啟新程——深入學習貫徹中央金融工作會議精神 奮力開創(chuàng)保險和非銀檢查新局面》中指出，現(xiàn)場檢查工作應(yīng)突出嚴監(jiān)管、防風險主題主線，著力在查得準、查得透、查得嚴三個方面下足功夫，為牢牢守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風險的底線作出貢獻。

一是精準發(fā)現(xiàn)問題治已病。2024年將聚焦股東股權(quán)、關(guān)聯(lián)交易等實質(zhì)性風險，以中小及民營非銀機構(gòu)為重點，部署開展專項檢查，著力揭示存量風險，摸清風險底數(shù)，推動及早消除突出風險問題。

二是主動揭示風險治未病。充分發(fā)揮現(xiàn)場檢查接近市場、面向機構(gòu)的優(yōu)勢，加強對新興業(yè)務(wù)風險線索的收集、識別和研判。按照抓早抓小防控風險的理念，對被查機構(gòu)開展的新興業(yè)務(wù)，特別是與第三方合作開展的業(yè)務(wù)保持足夠的敏感性，對于各類涉嫌借創(chuàng)新之名行套利之實的“偽創(chuàng)新”“擦邊球”行為，主動加強與機構(gòu)監(jiān)管部門、法規(guī)部門、稽查部門的橫向溝通和協(xié)同監(jiān)管，及時叫停、規(guī)范可能導致風險積聚、蔓延的行為。

對于保險集團公司、金融控股公司和各類法人機構(gòu)，通過現(xiàn)場檢查督促其強化對子公司、分支機構(gòu)的管控責任，推動不同類型機構(gòu)堅守市場定位、強化合規(guī)意識、提高穩(wěn)健經(jīng)營能力，以機構(gòu)自身高質(zhì)量發(fā)展夯實防范風險的基礎(chǔ)。

三是嚴肅追責問責除病根。對于現(xiàn)場檢查發(fā)現(xiàn)的無視監(jiān)管紅線、屢查屢犯的金融機構(gòu)，造成重大金融風險的違法違規(guī)高管、股東、實際控制人，套取資金、掏空機構(gòu)等嚴重破壞市場秩序的行為，既要對機構(gòu)提出明確整改要求，督促公司嚴肅追責問責，又要依法從嚴提出采取監(jiān)管措施和行政處罰的建議，通過嚴查、嚴懲害群之馬，不斷強化機構(gòu)穩(wěn)健審慎、守正創(chuàng)新、依法合規(guī)的意識。 

防止產(chǎn)業(yè)資本在金融領(lǐng)域無序擴張 

金融監(jiān)管總局公司治理司在《以加快建設(shè)金融強國為目標 不斷完善中國特色現(xiàn)代金融企業(yè)制度》中指出，要切實增強憂患意識，樹牢底線思維，以“時時放心不下”的責任意識做好風險防控工作。

一是緊抓公司治理“牛鼻子”。強化公司治理領(lǐng)域問題整改督導力度，推動形成“風險預警—問題整改—早期干預”的工作閉環(huán)。緊盯“關(guān)鍵人”“關(guān)鍵事”，推進重大違法違規(guī)股東公開常態(tài)化，嚴肅市場紀律。

二是防范化解保險集團特有風險。督促保險集團加強保險主業(yè)資產(chǎn)負債匹配管理，避免業(yè)務(wù)端盲目激進擴張，防范利差損和信保等重點業(yè)務(wù)風險。定期開展保險集團償付能力風險管理能力現(xiàn)場評估，切實加強資本約束。強化聚焦主業(yè)的經(jīng)營導向，加強非保險子公司和重大股權(quán)投資管理。加強集團風險管控，通過風險傳染專項審計查擺問題，防范內(nèi)部風險傳染。

三是做好產(chǎn)融風險隔離。督促金融控股公司加強金融企業(yè)與非金融企業(yè)之間、各金融機構(gòu)之間“防火墻”建設(shè)，堅持“管合法更要管非法”“管行業(yè)必須管風險”，加強與其他金融管理部門、行業(yè)主管部門和地方黨委政府的監(jiān)管協(xié)同，防止產(chǎn)業(yè)資本在金融領(lǐng)域無序擴張。 

對重大金融風險制造者從嚴從重處罰 

金融監(jiān)管總局行政處罰局在《深入學習貫徹中央金融工作會議精神 以高質(zhì)量行政處罰實現(xiàn)監(jiān)管長牙帶刺》中指出，行政處罰“長牙帶刺”要把握三個要點。

一是突出“嚴”的基調(diào)，做到應(yīng)罰盡罰，切實提高處罰的嚴肅性。聚焦影響金融穩(wěn)定的“關(guān)鍵事”、造成重大金融風險的“關(guān)鍵人”、破壞市場秩序的“關(guān)鍵行為”，對重大風險、重點領(lǐng)域、重點業(yè)務(wù)、重要人員和重要崗位，持續(xù)加大處罰力度，嚴肅懲處違法股東和實際控制人，嚴厲打擊惡意操縱、套取資金、掏空機構(gòu)等行為；嚴肅懲處違規(guī)中介機構(gòu)，嚴打財務(wù)造假、提供虛假證明等行為。

罰沒并舉，依法運用“按次”處罰原則，對重大金融風險制造者從嚴從重處罰，切實讓制度有威懾，讓違規(guī)主體有痛感。

二是堅持“準”的原則，做到過罰相當，切實提高處罰的精準性。審慎運用自由裁量權(quán)。梳理優(yōu)化處罰標準，明確“按次”處罰裁量尺度，堅持同案同罰，避免行政執(zhí)法畸輕畸重，做到統(tǒng)一規(guī)范、科學合理、權(quán)威高效。

三是落實“快”的要求，做到快處快罰，切實提高處罰的時效性。 

對無序跨業(yè)、杠桿率過高等問題股東進行有效識別 

金融監(jiān)管總局科技監(jiān)管司在《深入學習貫徹中央金融工作會議精神 全面推進監(jiān)管數(shù)字化智能化轉(zhuǎn)型》一文中指出，要推動監(jiān)管流程數(shù)字化再造，增強關(guān)鍵監(jiān)管活動規(guī)范性和透明度，提升監(jiān)管效能。提升監(jiān)管準入工作效能，對無序跨業(yè)、杠桿率過高，有嚴重失信行為和重大違法違規(guī)記錄的問題股東進行有效識別。

要大力推進智能分析工具研發(fā)，豐富穿透式監(jiān)管和行為監(jiān)管工具箱。其中指出，強化稽查檢查分析模型開發(fā)運用，全面提升監(jiān)管人員對重大風險問題的分析能力。運用圖數(shù)據(jù)、機器學習、自然語言處理等新興技術(shù)，推進智能分析工具研發(fā)，對股東身份、入股資金、關(guān)聯(lián)交易和復雜產(chǎn)品等進行穿透分析，提高金融風險監(jiān)測分析前瞻性，提升對風險早識別、早預警、早暴露、早處置能力。綜合運用監(jiān)管大數(shù)據(jù)，基于人工智能算法研發(fā)智能工具，提升對非法金融活動及主體的識別能力，支持打早打小和全鏈條打擊。 

持續(xù)監(jiān)測資產(chǎn)質(zhì)量、資金運用、不良處置變化 

金融監(jiān)管總局統(tǒng)計監(jiān)測司在《學習貫徹中央金融工作會議精神 奮力開創(chuàng)新時代監(jiān)管統(tǒng)計與風險監(jiān)測工作新局面》中指出，要增強風險監(jiān)測全面性，強化重點領(lǐng)域風險防控。

一是拓寬監(jiān)測分析覆蓋面。完善全面風險監(jiān)測框架，持續(xù)監(jiān)測金融業(yè)運行和風險情況，全面覆蓋傳統(tǒng)風險和新興風險、機構(gòu)風險和業(yè)務(wù)風險、境內(nèi)風險和境外風險。

二是加強對資本、資產(chǎn)、負債質(zhì)量的監(jiān)測。高度重視資本構(gòu)成、股權(quán)質(zhì)押、資本補充渠道等資本質(zhì)量情況。持續(xù)監(jiān)測資產(chǎn)質(zhì)量、資金運用、不良處置變化。從數(shù)量穩(wěn)定性、結(jié)構(gòu)多樣性、與資產(chǎn)匹配性、壓力情形下可得性以及綜合成本合理性等多個維度，加強金融機構(gòu)負債質(zhì)量監(jiān)測。

三是促進房地產(chǎn)市場平穩(wěn)健康發(fā)展。保持房企信貸融資渠道穩(wěn)定，優(yōu)化調(diào)整個人住房貸款政策，著力穩(wěn)定房地產(chǎn)市場。指導金融機構(gòu)一視同仁滿足不同所有制房地產(chǎn)企業(yè)合理融資需求，對正常經(jīng)營的房企不惜貸、抽貸、斷貸。

四是密切監(jiān)測金融市場和外部風險。動態(tài)監(jiān)測國內(nèi)外金融市場運行，密切關(guān)注市場變化對金融機構(gòu)風險的影響。持續(xù)跟蹤全球經(jīng)濟金融運行、地緣政治、宏觀政策情況，及時捕捉和分析外部風險。